光刻机是半导体设备中最复杂、价值量最高的环节,也是国产化进程中亟待攻克的高地。光刻作为晶圆制造的核心工序,承担电路图形转移的关键使命,单机价值量居半导体设备首位。根…
近年来先进制程与封装需求持续释放,国产半导体设备在技术验证、客户导入与订单转化等方面加速推进,国产替代进程全面提速。根据SEMI数据,2024年全球半导体设备销售额为1171亿…
业绩符合预期,持续看好全球液冷需求释放,维持“买入”评级 英维克发布2025年三季度报,2025前三季度公司实现营收40.26亿元,同比+40.19%,主要是机房及机柜温控节能产品收…
存储行业作为半导体核心赛道,正站在新一轮景气周期的起点。AI算力、终端智能化、汽车电子等需求爆发,推动存储容量和性能持续提升。国际原厂减产保价,国产厂商加速技术突破,…
本周产业趋势主要集中在可控核聚变与人工智能两个方向。人工智能方面,AMD宣布与OpenAI达成多年其AI芯片供货协议,总部署规模约6GW算力。这种合作模式标志着技术、资本、交付三…
投资要点: 北方华创是中国集成电路高端工艺装备的龙头企业,其持续丰富产品矩阵开拓新市场。公司主营业务涵盖电子工艺装备和电子元器件两大板块,其中半导体设备模块以领先…
深耕新能源汽车高压电源系统,持续开拓带动收入增长 富特科技是业内领先的新能源汽车高压电源核心零部件供应商,主要生产车载充电机、车载DC/DC变换器、车载电源集成产品等…
全球智算投资持续加码,芯片功耗攀升与机柜密度跃增驱动供电升级。2024至2025年,全球科技企业与政府积极加大AI算力投资。海外方面,北美云厂商资本开支显著增长,截至2025年中…
投资要点 电气设备9963下跌2.52%,表现弱于大盘。(本周,10月6日-10月10日,下同),核电涨6.9%,发电设备涨5.77%,风电涨3.54%,新能源汽车跌2.28%,电气设备跌2.52%,锂…
β——锂电扩产周期资本开支重新上行 锂电池出货量持续增长,长期增长依旧具备充足空间。据高工产研行业报告,全球动力电池出货量至2025年有望增至1285GWh,全球储能电池出…
在人工智能技术飞速发展的当下,大模型训练与推理对算力的需求呈爆发式增长,超节点(SuperPod)应运而生并迅速崛起。作为新型算力基础设施的关键组成部分,超节点凭借卓越的性…
投资要点 美国制裁所有关键软件。美国总统特朗普周五(10日)表示,美国将自11月1日起,对中国进口商品加征100%的新关税,「这是在目前所支付关税之上额外加征的税率」。同时…
事件:9月26日,紫光国微发布《2025年股票期权激励计划(草案)摘要》公告。该文件对公司年度业绩考核提出明确增长目标。其中2025年公司净利润较2024年增长考核指标为≥10%。 …
AI算力景气持续,海外英伟达、AMD、博通等均与OpenAI展开合作;国内海光信息25Q3收入同比高增长,同时斩获工行2025年度服务器大单,摩尔线程IPO已过会。在美国持续加强出口管制…
轴向磁通电机结构优势明显,具有高功率密度等特点: 轴向磁通电机是一种磁通路径与转轴平行的盘式电机。相比传统径向磁通电机,在同等功率下,其重量和轴向尺寸可减半,高效…